การคาดการณ์ทองคำ (XAUUSD) รายสัปดาห์: ผู้ขายยังคงได้เปรียบ

ทองคำ (XAUUSD) เข้าสู่สัปดาห์วันที่ 20–24 กรกฎาคม บริเวณ 4,050 USD ต่อทรอยออนซ์ ข้อมูลเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ที่อ่อนแอกว่าคาดทำให้ความเป็นไปได้ที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายนลดลงมาอยู่ที่ประมาณ 44% และช่วยหนุนราคาทองคำ อย่างไรก็ตาม การกลับมาทวีความรุนแรงของความขัดแย้งระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่าน รวมถึงราคาน้ำมันที่ปรับตัวสูงขึ้น ยังคงรักษาความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อไว้ ส่งผลให้โอกาสการฟื้นตัวของทองคำยังมีจำกัด

สถานการณ์พื้นฐานสำหรับสัปดาห์นี้ยังคงมีมุมมองเชิงลบในระดับปานกลาง ทองคำยังคงเคลื่อนไหวในแนวโน้มขาลง โดยซื้อขายต่ำกว่าโซนแนวต้าน 4,080–4,120 แนวรับสำคัญอยู่บริเวณ 3,940 ตราบใดที่ราคายังไม่สามารถยืนเหนือระดับ 4,120 ได้ ผู้ขายยังคงได้เปรียบ และสถานการณ์ที่มีความเป็นไปได้มากที่สุดคือการเคลื่อนไหวในกรอบสะสมกำลัง พร้อมความเสี่ยงที่จะกลับไปทดสอบระดับ 3,940 อีกครั้ง

การคาดการณ์ XAUUSD สำหรับสัปดาห์นี้: ภาพรวมโดยย่อ

• ผลการเคลื่อนไหวรายสัปดาห์: ทองคำ (XAUUSD) เข้าสู่สัปดาห์ใหม่บริเวณ 4,050 USD โดยได้รับแรงหนุนจากข้อมูลเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ที่อ่อนแอกว่าคาด ดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) เดือนมิถุนายนปรับตัวลดลงอย่างไม่คาดคิดเป็นครั้งแรกในรอบเกือบหนึ่งปี ขณะที่ดัชนีพื้นฐาน (Core PPI) เพิ่มขึ้นเพียง 0.2% จากปัจจัยดังกล่าว ความเป็นไปได้ที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ จะขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายนลดลงมาอยู่ที่ประมาณ 44% จาก 50% เมื่อวันก่อน อย่างไรก็ตาม ราคาน้ำมันที่สูงขึ้นและการกลับมาทวีความรุนแรงของความขัดแย้งระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านยังคงรักษาความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อและจำกัดการฟื้นตัวของทองคำ
• แนวรับและแนวต้าน: บนกราฟรายวัน ทองคำยังคงอยู่ในแนวโน้มขาลงอย่างชัดเจนหลังจากกลับตัวลงจากบริเวณ 5,300–5,400 ในเดือนมีนาคม ราคายังคงเคลื่อนไหวต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ และซื้อขายอยู่ในครึ่งล่างของ Bollinger Bands แนวต้านที่ใกล้ที่สุดอยู่ในโซน 4,080–4,120 โดยการทะลุผ่านระดับดังกล่าวจะเปิดทางไปสู่ระดับ 4,240 ระดับ 4,399 ยังคงเป็นแนวต้านสำคัญในระยะกลาง แนวรับหลักอยู่ที่ 3,940 และการหลุดต่ำกว่าระดับดังกล่าวจะเพิ่มความเสี่ยงในการทำจุดต่ำสุดใหม่ในระยะสั้น
• ปัจจัยพื้นฐานและแนวโน้ม: ตลาดยังคงให้ความสำคัญกับสถานการณ์ความขัดแย้งในตะวันออกกลาง การเคลื่อนไหวของราคาน้ำมัน และสัญญาณใหม่จากธนาคารกลางสหรัฐฯ ข้อมูลเงินเฟ้อที่อ่อนแอช่วยสนับสนุนทองคำ แต่ยังไม่สะท้อนผลกระทบจากการกลับมาทวีความรุนแรงของความขัดแย้งล่าสุด MACD ยังคงอยู่ในแดนลบ แม้ว่าแรงขายจะค่อย ๆ อ่อนแรงลง ขณะที่ Stochastic Oscillator ส่งสัญญาณการฟื้นตัวระยะสั้น สถานการณ์พื้นฐานสำหรับสัปดาห์หน้าจึงยังคงเป็นการเคลื่อนไหวในกรอบ 3,940–4,120 พร้อมมุมมองเชิงลบในระดับปานกลาง

การวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐานของทองคำ (XAUUSD)

ทองคำ (XAUUSD) ปิดสัปดาห์บริเวณ 4,050 USD ต่อทรอยออนซ์ นักลงทุนกำลังติดตามแนวโน้มนโยบายของ Fed หลังการประกาศข้อมูลเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ที่อ่อนแอกว่าคาด ควบคู่ไปกับการจับตาความขัดแย้งที่ทวีความรุนแรงขึ้นในตะวันออกกลาง

ดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) เดือนมิถุนายนปรับตัวลดลงอย่างไม่คาดคิดเป็นครั้งแรกในรอบเกือบหนึ่งปี จากราคาพลังงานที่ลดลง ส่วน Core PPI เพิ่มขึ้นเพียง 0.2% ต่ำกว่าที่ตลาดคาดการณ์ เมื่อรวมกับข้อมูลเงินเฟ้อผู้บริโภคที่อ่อนแอ ทำให้ความกังวลเกี่ยวกับการขึ้นอัตราดอกเบี้ยของ Fed ในระยะใกล้ลดลง ความเป็นไปได้ของการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายนอยู่ที่ประมาณ 44% ลดลงจาก 50% เมื่อวันก่อน

อย่างไรก็ตาม สถิติของเดือนมิถุนายนยังไม่สะท้อนผลกระทบจากการกลับมาทวีความรุนแรงของความขัดแย้งระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่าน ข้อตกลงสันติภาพชั่วคราวได้สิ้นสุดลงโดยพฤตินัย ขณะที่ราคาน้ำมันที่สูงขึ้นอาจเพิ่มความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อ ด้วยเหตุนี้ แม้ว่าทองคำจะยังได้รับแรงหนุนจากความคาดหวังที่ Fed จะใช้นโยบายผ่อนคลายมากขึ้น แต่ปัจจัยด้านภูมิรัฐศาสตร์ยังคงสร้างความไม่แน่นอน และทำให้ราคาเคลื่อนไหวอยู่ในกรอบ

การวิเคราะห์ทางเทคนิค XAUUSD

บนกราฟรายวัน ทองคำ (XAUUSD) ยังคงอยู่ในแนวโน้มขาลงอย่างชัดเจน ซึ่งเริ่มต้นหลังจากกลับตัวลงจากบริเวณ 5,300–5,400 ในเดือนมีนาคม ราคาทำจุดต่ำสุดใหม่ในระยะสั้นอย่างต่อเนื่อง และร่วงลงสู่แนวรับที่ 3,940 ในช่วงปลายเดือนมิถุนายน ขณะนี้ทองคำซื้อขายอยู่บริเวณ 4,036 และกำลังพยายามทรงตัวหลังจากดีดตัวขึ้นจากเส้นล่างของ Bollinger Band

แนวต้านที่ใกล้ที่สุดอยู่ในโซน 4,080–4,120 ซึ่งเป็นตำแหน่งของเส้นกลาง Bollinger Band และเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ขาลง การยืนเหนือระดับดังกล่าวได้จะเปิดทางไปสู่การฟื้นตัวที่ระดับ 4,240 แม้ว่าระดับ 4,399 จะยังคงเป็นแนวต้านสำคัญในระยะกลาง ตราบใดที่ราคายังเคลื่อนไหวต่ำกว่าระดับนี้ โครงสร้างตลาดโดยรวมยังคงเป็นขาลง

แนวรับหลักอยู่ที่ 3,940 การกลับไปทดสอบระดับดังกล่าวยังคงมีความเป็นไปได้หากแรงขายกลับมาอีกครั้ง การหลุดต่ำกว่าระดับนี้อาจเปิดทางสู่การทำจุดต่ำสุดใหม่ ขณะที่การยืนเหนือแนวรับนี้จะช่วยให้ทองคำเคลื่อนไหวสะสมกำลังต่อในกรอบ 3,940–4,080 และสร้างฐานสำหรับการฟื้นตัวเชิงปรับฐาน

MACD ยังคงอยู่ลึกในแดนลบ แต่ฮิสโตแกรมค่อย ๆ แคบลง ซึ่งบ่งชี้ว่าโมเมนตัมขาลงกำลังอ่อนแรง Stochastic Oscillator หันขึ้นจากบริเวณด้านล่างของกรอบ สะท้อนการฟื้นตัวของราคาในระยะสั้น อย่างไรก็ตาม ยังไม่มีการยืนยันการกลับตัวของแนวโน้มอย่างเต็มรูปแบบ โดยภาพทางเทคนิคจะปรับตัวดีขึ้นได้ก็ต่อเมื่อราคาสามารถยืนเหนือโซน 4,080–4,120 ได้อย่างมั่นคง

สถานการณ์การเทรดของ XAUUSD

ปัจจัยพื้นฐานของทองคำ (XAUUSD) ยังคงมีทั้งปัจจัยบวกและลบ ข้อมูลเงินเฟ้อผู้บริโภคและผู้ผลิตของสหรัฐฯ ที่อ่อนแอลดความกังวลเกี่ยวกับการขึ้นอัตราดอกเบี้ยของ Fed ในระยะใกล้ โดยความเป็นไปได้ของการขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายนลดลงมาอยู่ที่ประมาณ 44% อย่างไรก็ตาม การกลับมาทวีความรุนแรงของความขัดแย้งระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่าน รวมถึงราคาน้ำมันที่สูงขึ้น ยังคงเพิ่มความเสี่ยงต่อแรงกดดันด้านเงินเฟ้อ และจำกัดศักยภาพการฟื้นตัวของทองคำ

ในเชิงเทคนิค ทองคำยังคงรักษาแนวโน้มขาลงอย่างชัดเจน ราคายังคงอยู่ต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ และซื้อขายในครึ่งล่างของ Bollinger Bands MACD อยู่ในแดนลบ แม้ว่าการปรับตัวลงจะค่อย ๆ ชะลอลง ขณะที่ Stochastic Oscillator หันขึ้น ซึ่งบ่งชี้ถึงการฟื้นตัวระยะสั้น แต่ยังไม่มีการยืนยันการกลับตัวของแนวโน้มอย่างเต็มรูปแบบ

• สถานการณ์ซื้อ

การยืนเหนือโซนแนวต้าน 4,080–4,120 จะเป็นสัญญาณของการฟื้นตัวเชิงปรับฐานต่อเนื่อง และเปิดทางไปสู่ระดับ 4,240 เพื่อให้ภาพระยะกลางดีขึ้นอย่างชัดเจน ราคาจำเป็นต้องทะลุผ่านระดับ 4,399

• สถานการณ์ขาย

การหลุดต่ำกว่าแนวรับ 3,940 จะยืนยันการกลับมาของโมเมนตัมขาลง และสร้างเงื่อนไขสำหรับการทำจุดต่ำสุดใหม่ในระยะสั้น

สรุป: ทองคำ (XAUUSD) ยังคงอยู่ภายใต้แรงกดดัน แม้ว่าความคาดหวังเกี่ยวกับนโยบายของ Fed จะผ่อนคลายลง ตราบใดที่ราคายังเคลื่อนไหวต่ำกว่าโซน 4,080–4,120 ผู้ขายยังคงได้เปรียบ ทิศทางในระยะต่อไปจะขึ้นอยู่กับสถานการณ์ในตะวันออกกลาง ราคาน้ำมัน และสัญญาณใหม่จากธนาคารกลางสหรัฐฯ

สรุป

ทองคำ (XAUUSD) ปิดสัปดาห์บริเวณ 4,050 USD ต่อทรอยออนซ์ ข้อมูลเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ที่อ่อนแอกว่าคาดช่วยสนับสนุนราคาทองคำ โดยดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) เดือนมิถุนายนปรับตัวลดลงอย่างไม่คาดคิดเป็นครั้งแรกในรอบเกือบหนึ่งปี ขณะที่ดัชนีพื้นฐานเพิ่มขึ้นเพียง 0.2% ส่งผลให้ความเป็นไปได้ที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ จะขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายนลดลงมาอยู่ที่ประมาณ 44% อย่างไรก็ตาม การกลับมาทวีความรุนแรงของความขัดแย้งระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่าน รวมถึงราคาน้ำมันที่สูงขึ้น ทำให้ความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อยังคงอยู่ ดังนั้นศักยภาพการฟื้นตัวของทองคำจึงยังมีจำกัด

ในเชิงเทคนิค ทองคำยังคงรักษาโมเมนตัมขาลงอย่างชัดเจน ราคายังคงอยู่ต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ และซื้อขายในครึ่งล่างของ Bollinger Bands ซึ่งยืนยันความได้เปรียบของฝั่งผู้ขาย แนวรับที่ใกล้ที่สุดอยู่ที่ 3,940 ขณะที่โซนแนวต้านอยู่ที่ 4,080–4,120 ตราบใดที่ราคายังคงต่ำกว่าโซนดังกล่าว สถานการณ์พื้นฐานยังคงเป็นการเคลื่อนไหวในกรอบพร้อมมุมมองเชิงลบในระดับปานกลาง และมีความเสี่ยงที่จะกลับไปทดสอบแนวรับที่ 3,940 อีกครั้ง

เปิดบัญชี

คำชี้แจง: บทความนี้ได้รับการแปลด้วยความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI แม้ว่าจะได้พยายามอย่างเต็มที่ในการรักษาความหมายดั้งเดิม แต่อาจมีความคลาดเคลื่อนหรือข้อบกพร่องบางประการ หากไม่มั่นใจ โปรดอ้างอิงจากต้นฉบับภาษาอังกฤษ

คัดสรรโดยบรรณาธิการ

แนวโน้ม EURUSD ปี 2026–2027: การวิเคราะห์ทางเทคนิค, ระดับราคา และการคาดการณ์

EURUSD ปรับตัวลงจากระดับสูงสุดของปี 2026 ที่ 1.1915 และขณะนี้ซื้อขายใกล้ระดับ 1.1450 ซึ่งอยู่ต่ำกว่าทั้ง EMA65 และ EMA200 โดยสถานการณ์หลักได้เปลี่ยนจากแนวโน้มขาขึ้นเป็นแนวโน้มขาลง ECB ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยสู่ 2.40% ขณะที่ Fed คงอัตราดอกเบี้ยไว้ที่ 3.75% และอัตราเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ที่ 3.5% ยังคงสูงกว่ายูโรโซนที่ 2.8% การทะลุต่ำกว่าระดับ 1.1280 อย่างชัดเจนจะเปิดทางให้เกิดคลื่นขาลงรอบใหม่ไปยัง 1.1080 เราจะวิเคราะห์ระดับสำคัญ สถานการณ์การซื้อขาย 3 รูปแบบพร้อมสัญญาณเข้าเทรด รวมถึงคาดการณ์ EURUSD ในปี 2026 จาก Deutsche Bank, Morgan Stanley และ UBS

แนวโน้มราคาทองคำ (XAUUSD) ปี 2026: การวิเคราะห์ทางเทคนิค, ระดับราคา และการคาดการณ์

ทองคำปรับฐานลงมากกว่า 25% จากระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 5,597 USD และขณะนี้ซื้อขายใกล้ระดับ 4,100 USD โดยกำลังทดสอบโซนแนวรับสำคัญ นี่คือจุดต่ำสุดแล้วหรือแนวโน้มขาลงจะดำเนินต่อไป? เราจะวิเคราะห์ระดับสำคัญ ได้แก่ แนวรับที่ 3,920 USD และจุดกระตุ้นการทะลุที่ 4,500 USD พร้อมทั้งสามสถานการณ์การเทรดพร้อมระดับเข้า และคาดการณ์ของ J.P. Morgan, Goldman Sachs และ Deutsche Bank สำหรับทองคำในปี 2026