การคาดการณ์ทองคำ (XAUUSD) รายสัปดาห์: ความผันผวนรุนแรงกลายเป็นภาวะปกติใหม่

ทองคำ (XAUUSD) เข้าสู่สัปดาห์วันที่ 9–13 กุมภาพันธ์ ท่ามกลางภาวะความผันผวนที่เพิ่มขึ้นอย่างมาก หลังจากเกิดการปรับฐานอย่างรุนแรงจากระดับสูงสุดตลอดกาล ราคากำลังพยายามทรงตัวบริเวณราว 4,900 ดอลลาร์ต่อออนซ์ โดยอยู่ในภาวะสมดุลระหว่างแรงหนุนจากความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์และความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัย กับแรงกดดันจากสัญญาณเชิงเข้มงวดมากขึ้นของ Fed และการแข็งค่าของดอลลาร์สหรัฐ

นักลงทุนให้ความสำคัญกับถ้อยแถลงของเจ้าหน้าที่ Fed ทิศทางของค่าเงินดอลลาร์ และคำถามว่าการปรับฐานหลังการเคลื่อนไหวรุนแรงในช่วงปลายเดือนมกราคมได้สิ้นสุดลงแล้วหรือไม่ ปัจจัยเหล่านี้จะเป็นตัวกำหนดว่าตลาดจะเข้าสู่ช่วงสะสมกำลังและฟื้นตัว หรือแรงขายต่อทองคำจะยังคงดำเนินต่อไปในระยะสั้น

การคาดการณ์ XAUUSD สำหรับสัปดาห์นี้: ภาพรวมโดยย่อ

• ผลการเคลื่อนไหวรายสัปดาห์: ทองคำ (XAUUSD) ปิดสัปดาห์ที่ระดับ 4,930 ดอลลาร์ต่อออนซ์ หลังเผชิญความผันผวนรุนแรง แรงกดดันเพิ่มขึ้นจากการแข็งค่าของดอลลาร์สหรัฐ สัญญาณที่ระมัดระวังมากขึ้นจาก Fed และการเสนอชื่อ Kevin Warsh เป็นประธานธนาคารกลางสหรัฐ ซึ่งตลาดมองว่าเป็นการเปลี่ยนทิศทางไปสู่แนวนโยบายเชิงเข้มงวด ก่อนหน้านี้ ราคาทองคำพุ่งขึ้นมากกว่า 6% ซึ่งเป็นการปรับขึ้นรายวันที่แรงที่สุดนับตั้งแต่ปี 2008 จากแรงซื้ออย่างรุนแรงหลังจากราคาดิ่งลงจากระดับสูงสุดตลอดกาล
• แนวรับและแนวต้าน: แนวโน้มขาขึ้นระยะยาวยังคงอยู่ แต่ตลาดได้เปลี่ยนเข้าสู่ช่วงการกระจายตัว (redistribution phase) หลังจากขึ้นไปทำจุดสูงสุดใกล้ 5,600 ดอลลาร์ ทองคำเกิดการปรับฐานที่ขับเคลื่อนด้วยโมเมนตัม ปัจจุบันราคากำลังแกว่งตัวสะสมในโซน 4,860–4,900 ซึ่งทำหน้าที่เป็นแนวต้านระยะสั้น ความผันผวนยังคงอยู่ในระดับสูง และตัวชี้วัดทางเทคนิคแสดงสัญญาณของโมเมนตัมที่อ่อนลง
• ปัจจัยพื้นฐานและแนวโน้ม: ข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐให้สัญญาณผสม ขณะที่ความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ยังคงอยู่ กรณีฐานของสัปดาห์นี้คือการแกว่งตัวในกรอบ พร้อมความพยายามฟื้นตัวขึ้นสู่โซน 4,900–5,000 อย่างไรก็ตาม ความเสี่ยงด้านขาลงยังคงมีอยู่ หากการปรับฐานยังไม่สิ้นสุด

การวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐานของทองคำ (XAUUSD)

ทองคำ (XAUUSD) ปิดสัปดาห์ที่ระดับ 4,930 ดอลลาร์ต่อออนซ์ หลังจากเกิดการรีบาวด์สองวัน ท่ามกลางการแข็งค่าของดอลลาร์สหรัฐและถ้อยแถลงที่ระมัดระวังมากขึ้นจาก Fed แรงกดดันต่อราคาทองคำเพิ่มขึ้นหลังจากเจ้าหน้าที่ Fed เน้นย้ำความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อ และส่งสัญญาณถึงความไม่เร่งรีบในการผ่อนคลายนโยบายการเงิน อีกหนึ่งปัจจัยสำคัญคือการเสนอชื่อ Kevin Warsh เป็นประธาน Fed ซึ่งตลาดตีความว่าเป็นสัญญาณของแนวนโยบายการเงินที่เข้มงวดมากขึ้นและจังหวะการลดดอกเบี้ยที่ช้าลง

ข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐให้ภาพที่ผสมผสาน รายงาน ADP บ่งชี้ถึงการเติบโตของการจ้างงานภาคเอกชนที่อ่อนแอ ขณะที่ดัชนี ISM ภาคบริการออกมาดีกว่าคาด ยืนยันถึงความแข็งแกร่งของกิจกรรมทางธุรกิจ ภาพรวมทางภูมิรัฐศาสตร์ยังคงตึงเครียด แม้จะมีแผนการเจรจาระหว่างสหรัฐและอิหร่านในโอมาน แต่ความเสี่ยงของการยกระดับความขัดแย้งยังไม่หมดไป

สัปดาห์ที่ผ่านมาเป็นช่วงที่มีความผันผวนอย่างรุนแรง ในช่วงต้นสัปดาห์ ราคาทองคำพุ่งขึ้นมากกว่า 6% ซึ่งเป็นการปรับขึ้นรายวันที่รุนแรงที่สุดนับตั้งแต่ปี 2008 จากแรงซื้อที่แข็งแกร่งหลังจากราคาปรับตัวลงอย่างรุนแรงจากจุดสูงสุดตลอดกาล

ผลลัพธ์คือ ตลาดเข้าสู่ช่วงความผันผวนสูง ซึ่งดุลยภาพระหว่างถ้อยแถลงเชิงเข้มงวดของ Fed และความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัย จะเป็นตัวกำหนดทิศทางราคาต่อไป

การวิเคราะห์ทางเทคนิค XAUUSD

ในกราฟรายวัน ทองคำ (XAUUSD) ยังคงรักษาแนวโน้มขาขึ้นระยะยาวที่เริ่มต้นตั้งแต่เดือนสิงหาคม 2025 ราคาก่อนหน้านี้เคลื่อนไหวเหนือเส้นกลางของ Bollinger Bands อย่างต่อเนื่อง และทำจุดสูงสุดใหม่อย่างสม่ำเสมอ สะท้อนถึงอำนาจของฝั่งซื้อ

ในช่วงปลายเดือนมกราคม การปรับขึ้นเข้าสู่ระยะสุดโต่ง ราคาพุ่งขึ้นอย่างรวดเร็วไปแตะจุดสูงสุดใกล้ 5,600 ดอลลาร์ ก่อนจะเกิดการปรับตัวลงอย่างรุนแรง การร่วงลงดังกล่าวขับเคลื่อนด้วยโมเมนตัม และทำให้ราคาหลุดต่ำกว่าเส้นกลางของ Bollinger Bands ซึ่งเป็นสัญญาณของการเปลี่ยนแปลงโครงสร้างตลาด

ปัจจุบันทองคำกำลังฟื้นตัวจากจุดต่ำ และซื้อขายใกล้โซน 4,860–4,900 ซึ่งเป็นบริเวณแนวรับเดิมที่ถูกทะลุลงมา และขณะนี้ทำหน้าที่เป็นแนวต้าน ความผันผวนยังคงสูง ขณะที่ MACD ยังอยู่ในแดนบวก แต่ฮิสโตแกรมหดตัวลง สะท้อนถึงการสูญเสียโมเมนตัมในระยะกลาง Stochastic Oscillator ออกจากเขตขายมากเกินไป สนับสนุนการรีบาวด์ระยะสั้น แต่ยังไม่ตัดความเสี่ยงของการปรับฐานต่อเนื่อง

ภาพรวมสะท้อนถึงการเปลี่ยนผ่านจากแนวโน้มขาขึ้นที่มั่นคง ไปสู่ช่วงการกระจายตัวที่มีความผันผวนสูง ขณะที่ตลาดกำลังค้นหาระดับสมดุลใหม่

สถานการณ์การเทรดของ XAUUSD

ภาพรวมปัจจัยพื้นฐานของทองคำยังคงผสมผสาน ทองคำ (XAUUSD) ปิดสัปดาห์ใกล้ระดับ 4,930 ดอลลาร์ต่อออนซ์ หลังจากช่วงความผันผวนรุนแรง แรงขายเพิ่มขึ้นจากการแข็งค่าของดอลลาร์สหรัฐ สัญญาณเชิงเข้มงวดมากขึ้นจาก Fed และการเสนอชื่อ Kevin Warsh เป็นประธาน Fed ซึ่งตลาดมองว่าเป็นการเปลี่ยนทิศทางนโยบายการเงินไปสู่ความเข้มงวด อย่างไรก็ตาม ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์และความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยยังช่วยจำกัดความลึกของการปรับฐาน

ในเชิงเทคนิค ตลาดได้เปลี่ยนจากแนวโน้มขาขึ้นที่ต่อเนื่อง ไปสู่ช่วงการกระจายตัว หลังจากขึ้นไปทำจุดสูงสุดใกล้ 5,600 ดอลลาร์ ราคาทองคำเกิดการกลับทิศอย่างรวดเร็ว โดยปัจจุบันกำลังแกว่งตัวสะสมในช่วง 4,860–4,900 ซึ่งทำหน้าที่เป็นแนวต้านระยะสั้น ความผันผวนยังอยู่ในระดับสูง MACD ยังคงอยู่ในแดนบวก แต่โมเมนตัมอ่อนลง ขณะที่ Stochastic Oscillator สนับสนุนการรีบาวด์ระยะสั้นโดยยังไม่ยืนยันการกลับเข้าสู่แนวโน้มขาขึ้น

• สถานการณ์ซื้อ (Buy scenario)

สามารถพิจารณาเปิดสถานะซื้อระยะสั้น หากราคาทรงตัวเหนือโซน 4,860–4,900 โดยมุ่งหวังการฟื้นตัวเชิงปรับฐาน

• สถานการณ์ขาย (Sell scenario)

การกลับลงต่ำกว่า 4,860 จะเพิ่มความเสี่ยงของการปรับฐานต่อเนื่องภายในกรอบความผันผวนใหม่

สรุป: กรณีฐานคือการแกว่งตัวสะสมในกรอบกว้าง ท่ามกลางความผันผวนสูง ขณะที่ตลาดกำลังค้นหาระดับสมดุลใหม่

สรุป

ทองคำ (XAUUSD) ปิดสัปดาห์ใกล้ระดับ 4,930 ดอลลาร์ต่อออนซ์ หลังจากการปรับฐานอย่างรุนแรงจากจุดสูงสุดตลอดกาล การเคลื่อนไหวของราคาถูกกำหนดโดยดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่าและถ้อยแถลงเชิงเข้มงวดจาก Fed ซึ่งรุนแรงขึ้นจากการเสนอชื่อ Kevin Warsh เป็นประธาน Fed ข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐให้สัญญาณผสม ขณะที่ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์และความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยช่วยพยุงราคาไม่ให้ปรับตัวลงลึกกว่านี้ สัปดาห์ที่ผ่านมาเป็นช่วงที่มีความผันผวนอย่างรุนแรง

จากมุมมองทางเทคนิค ตลาดได้เปลี่ยนจากแนวโน้มขาขึ้นที่ต่อเนื่อง ไปสู่ช่วงความผันผวนสูงและการกระจายตัว หลังจากขึ้นไปทำจุดสูงสุดใกล้ 5,600 ดอลลาร์ ราคาปรับฐานลงและกำลังแกว่งตัวสะสมในบริเวณ 4,860–4,900 ซึ่งทำหน้าที่เป็นแนวต้านระยะใกล้ กรณีฐานคือการแกว่งตัวในกรอบ โดยมีความไวต่อสัญญาณจาก Fed และการเคลื่อนไหวของค่าเงินดอลลาร์อย่างมาก

เปิดบัญชี

คำชี้แจง: บทความนี้ได้รับการแปลด้วยความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI แม้ว่าจะได้พยายามอย่างเต็มที่ในการรักษาความหมายดั้งเดิม แต่อาจมีความคลาดเคลื่อนหรือข้อบกพร่องบางประการ หากไม่มั่นใจ โปรดอ้างอิงจากต้นฉบับภาษาอังกฤษ

คัดสรรโดยบรรณาธิการ

การคาดการณ์ EURUSD ปี 2026–2027: แนวโน้มสำคัญของตลาดและการคาดการณ์ในอนาคต

บทความนี้นำเสนอการคาดการณ์ EURUSD สำหรับปี 2026 และ 2027 พร้อมเน้นปัจจัยสำคัญที่กำหนดทิศทางของคู่สกุลเงิน เราจะใช้การวิเคราะห์ทางเทคนิค รับฟังความคิดเห็นจากผู้เชี่ยวชาญ ธนาคารรายใหญ่ และสถาบันการเงิน รวมถึงศึกษาการคาดการณ์ที่อ้างอิงจาก AI เพื่อช่วยให้นักลงทุนและเทรดเดอร์ตัดสินใจได้อย่างมีข้อมูล.

การคาดการณ์ราคาทองคำ (XAUUSD) ปี 2026 และระยะยาว: มุมมองผู้เชี่ยวชาญ การวิเคราะห์ และการคาดการณ์ราคา

บทความนี้นำเสนอการคาดการณ์ราคาทองคำ (XAUUSD) สำหรับปี 2026 และระยะยาว โดยผสานการวิเคราะห์ทางเทคนิค ความเห็นจากผู้เชี่ยวชาญ และปัจจัยเศรษฐกิจมหภาคที่สำคัญ อธิบายปัจจัยที่ผลักดันการพุ่งขึ้นของราคาทองคำล่าสุด วิเคราะห์ฉากทัศน์ที่อาจเกิดขึ้น รวมถึงการเคลื่อนไหวไปสู่ช่วงราคา 4,500–5,000 ดอลลาร์ต่อออนซ์ และเน้นย้ำว่าทองคำยังคงเป็นสินทรัพย์ป้องกันความเสี่ยงที่แข็งแกร่งในช่วงความไม่แน่นอนของตลาดโลก.