การคาดการณ์ดัชนี JP 225: ดัชนีแตะระดับสูงสุดใหม่ตลอดกาล

ดัชนีหุ้น JP 225 กลับมาฟื้นตัวต่อเนื่องหลังจากการปรับฐาน และแตะระดับ สูงสุดใหม่ตลอดกาล

การคาดการณ์ JP 225 สำหรับวันนี้เป็นเชิงบวก

การคาดการณ์ JP 225: ประเด็นการซื้อขายสำคัญ

• ข้อมูลล่าสุด: ดัชนีราคาผู้บริโภคพื้นฐาน (Core CPI) ของญี่ปุ่นในเดือนกันยายนอยู่ที่ 2.9%
• ผลกระทบต่อตลาด: มีผลกระทบในระดับ ลบปานกลาง ต่อตลาดหุ้นญี่ปุ่น

การวิเคราะห์พื้นฐาน JP 225

อัตราเงินเฟ้อพื้นฐานของญี่ปุ่นเพิ่มขึ้นเป็น 2.9% ต่อปี ยืนยันว่าแรงกดดันด้านราคายังคงสูงกว่าระดับเป้าหมาย 2.0% ของธนาคารกลางญี่ปุ่น (BoJ)

สำหรับตลาดหุ้น ตัวเลขนี้ถือเป็นสัญญาณสองด้าน —

ด้านหนึ่ง ราคาที่คงที่ช่วยสนับสนุนรายได้ในกลุ่มธุรกิจที่มีอำนาจการตั้งราคาสูง เช่น สินค้าอุปโภคบริโภคระดับพรีเมียมและภาคบริการ

อีกด้านหนึ่ง ตัวเลขดังกล่าวเพิ่มโอกาสในการดำเนินนโยบายการเงินแบบเข้มงวดมากขึ้น ซึ่งอาจทำให้อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลญี่ปุ่น (JGB) ปรับตัวสูงขึ้น และทำให้ต้นทุนส่วนลด (discount rate) เพิ่มขึ้นด้วย

อีกความเสี่ยงหนึ่งคือค่าเงินเยนที่แข็งค่าขึ้น หากนักลงทุนคาดการณ์ว่าธนาคารกลางจะปรับนโยบายให้เข้มงวดขึ้น

สำหรับดัชนี JP 225 ผลกระทบโดยรวมถือว่าอยู่ในระดับ เป็นกลางถึงลบเล็กน้อยในระยะสั้น

ความคาดหวังว่านโยบายของ BoJ อาจมีท่าที “เข้มงวด” มากขึ้น อาจทำให้ผลตอบแทนพันธบัตรและความผันผวนของค่าเงินเยนเพิ่มขึ้น ซึ่งมักจะกระตุ้นให้เกิดการสลับการลงทุน (sector rotation) จากกลุ่มอุตสาหกรรมส่งออก (ยานยนต์, อิเล็กทรอนิกส์, เครื่องจักรอุตสาหกรรม) ไปสู่กลุ่มธุรกิจในประเทศและกลุ่มป้องกันความเสี่ยง (defensive sectors)

อย่างไรก็ตาม หาก BoJ ยังคงมีท่าทีระมัดระวังและค่าเงินเยนไม่แข็งค่ามากนัก รายงานนี้จะมีผลกระทบเพียงเล็กน้อยต่อดัชนี

การวิเคราะห์ทางเทคนิค JP 225

ดัชนี JP 225 แตะระดับสูงสุดใหม่ตลอดกาล แม้ว่าการปรับฐานระยะสั้นอาจเกิดขึ้นได้ แต่แนวโน้มโดยรวมทั่วโลกยังคงเป็น ขาขึ้น

ระดับแนวรับอยู่ที่ 48,425.0 ขณะที่แนวต้านที่ 49,770.0 ถูกทะลุขึ้นไปแล้ว

การคาดการณ์ราคาดัชนี JP 225 มีสองแนวทางหลักดังนี้:

• สถานการณ์เชิงลบ (Pessimistic JP 225): หากราคาทะลุลงต่ำกว่าแนวรับ 48,425.0 ดัชนีอาจร่วงลงต่อถึง 46,370.0
• สถานการณ์เชิงบวก (Optimistic JP 225): หากราคาสามารถทรงตัวเหนือแนวต้านเดิมที่ 49,770.0 ได้ ดัชนีอาจปรับตัวขึ้นต่อไปถึง 52,720.0

สรุป

อัตราเงินเฟ้อของญี่ปุ่นที่ 2.9% ยืนยันว่าแรงกดดันด้านราคายังคงอยู่เหนือเป้าหมายของ BoJ ซึ่งเพิ่มความเสี่ยงของการปรับนโยบายการเงินให้เข้มงวดมากขึ้น

อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลที่เพิ่มขึ้นและโอกาสที่ค่าเงินเยนจะแข็งค่าขึ้น สร้างบรรยากาศเชิงลบเล็กน้อยต่อดัชนี JP 225 ในระยะสั้น โดยอาจกดดันหุ้นกลุ่มส่งออกและกระตุ้นให้เกิดการหมุนกลุ่มไปยังหุ้นป้องกันความเสี่ยง

เป้าหมายขาขึ้นถัดไปของดัชนี JP 225 อยู่ที่ระดับ 52,720.0.

เปิดบัญชี

คำชี้แจง: บทความนี้ได้รับการแปลด้วยความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI แม้ว่าจะได้พยายามอย่างเต็มที่ในการรักษาความหมายดั้งเดิม แต่อาจมีความคลาดเคลื่อนหรือข้อบกพร่องบางประการ หากไม่มั่นใจ โปรดอ้างอิงจากต้นฉบับภาษาอังกฤษ