ทองคำ (XAUUSD): ความผันผวนลดลง แต่ความต้องการยังคงอยู่

ราคาทองคำ (XAUUSD) ยังคงมีความผันผวนอยู่ที่บริเวณ 4,010 ดอลลาร์สหรัฐฯ แม้ว่าความเชื่อมั่นในตลาดความเสี่ยงจะดีขึ้น แต่ความสนใจของนักลงทุนต่อสินทรัพย์ปลอดภัยยังคงมีอยู่

อ่านรายละเอียดเพิ่มเติมได้ในการวิเคราะห์สำหรับ 31 ตุลาคม 2025

การคาดการณ์ XAUUSD: ประเด็นการซื้อขายสำคัญ

• ความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ที่ลดลงกดดันราคาทองคำ (XAUUSD)
• เดือนตุลาคมปิดฉบับในเชิงบวก โดยราคาทองคำปรับขึ้นประมาณ 50% ตั้งแต่ต้นปี
• การคาดการณ์ XAUUSD สำหรับ 31 ตุลาคม 2025: 4,045

การวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐาน

ราคาทองคำ (XAUUSD) ปรับตัวลดลงมาอยู่ที่บริเวณ 4,010 ดอลลาร์ต่อทรอยออนซ์ ต่อเนื่องเป็นสัปดาห์ที่สองที่ราคาลดลง โลหะมีค่าเผชิญแรงกดดันจากการเปลี่ยนแปลงของความคาดหวังเกี่ยวกับจังหวะการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของ ธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) และข่าวการพักรบทางการค้าระหว่าง สหรัฐฯ–จีน

ทั้งสองประเทศบรรลุข้อตกลงความร่วมมือด้านโลหะหายากและทรัพยากรเชิงกลยุทธ์เป็นระยะเวลา 1 ปี โดย โดนัลด์ ทรัมป์ ประกาศลดภาษีสินค้าที่เกี่ยวข้องกับเฟนทานิลลง 10% ขณะที่ทางการจีนให้คำมั่นว่าจะลดกำลังการผลิตเหมืองและกลับมาเปิดนำเข้าถั่วเหลืองจากสหรัฐฯ อีกครั้ง อย่างไรก็ตาม เสถียรภาพในระยะยาวของข้อตกลงดังกล่าวยังคงไม่แน่นอน

แรงกดดันเพิ่มเติมมาจากถ้อยแถลงของ ประธาน Jerome Powell ซึ่งระบุว่าการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติมในเดือนธันวาคม "ยังไม่ใช่สิ่งที่รับประกันได้" ส่งผลให้ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฯ แข็งค่าขึ้นแตะระดับสูงสุดในรอบ 3 เดือน ทำให้ทองคำมีความน่าสนใจน้อยลงในสายตานักลงทุนต่างชาติ

อย่างไรก็ตาม ทองคำยังคงอยู่ในแดนบวก โดยราคาปรับขึ้นในเดือนนี้ และเพิ่มขึ้นประมาณ 50% นับตั้งแต่ต้นปี

ตามรายงานของ World Gold Council ปริมาณการเข้าซื้อทองคำของธนาคารกลางทั่วโลกเพิ่มขึ้นเป็น 220 ตันในไตรมาส 3 เพิ่มขึ้น 28% จากไตรมาสก่อน โดย คาซัคสถาน เป็นผู้นำในการซื้อเพิ่ม ส่วน บราซิล กลับมาซื้อทองคำเป็นครั้งแรกในรอบกว่า 4 ปี

แนวโน้มระยะสั้นของทองคำ (XAUUSD) จัดว่าอยู่ในภาวะ เป็นกลาง (neutral)

การวิเคราะห์ทางเทคนิค XAUUSD

กราฟ H4 ของทองคำ (XAUUSD) แสดงให้เห็นถึงการปรับฐานต่อเนื่องหลังจากการปรับตัวขึ้นแรงในช่วงต้นเดือนตุลาคม หลังจากแตะระดับสูงสุดที่ประมาณ 4,382 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ราคาปรับลงมาทดสอบแนวรับที่ 3,885 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นจุดที่ตลาดเริ่มทรงตัวชั่วคราว

ขณะนี้ราคาทองคำเคลื่อนไหวใกล้ระดับ 4,000 ดอลลาร์ และพยายามฟื้นตัวขึ้น อย่างไรก็ตาม การเติบโตถูกจำกัดด้วยแนวต้านบริเวณ 4,045–4,050 ดอลลาร์ หากราคายังไม่สามารถยืนเหนือระดับนี้ได้ มุมมองโดยรวมจะยังคง ระมัดระวังในเชิงลบ (cautiously bearish)

อินดิเคเตอร์ Bollinger Bands แคบลง บ่งชี้ถึงการเข้าสู่ช่วงพักตัวหลังจากการขายทำกำไรที่รุนแรงก่อนหน้านี้

แนวรับสำคัญอยู่ที่ 3,885 และ 3,820 ดอลลาร์ ส่วนแนวต้านอยู่ที่ 4,045 และ 4,160 ดอลลาร์

หากราคาทะลุแนวต้านขึ้นไปได้ จะเปิดทางให้ทองคำปรับขึ้นต่อไปที่ 4,200–4,250 ดอลลาร์

แต่หากราคาทะลุต่ำกว่า 3,885 ดอลลาร์ อาจเกิดแรงขายต่อเนื่องลึกลงกว่าเดิม

โดยรวมแล้ว ทองคำยังคงอยู่ภายใต้แรงกดดันระดับปานกลาง แต่ยังมีโอกาสฟื้นตัวได้หากความเชื่อมั่นของตลาดดีขึ้น

สรุป

ราคาทองคำยังคงเผชิญแรงกดดันต่อเนื่อง แต่มีโอกาสเกิดการฟื้นตัวทางเทคนิคได้

การคาดการณ์ราคาทองคำ (XAUUSD) สำหรับวันนี้ 31 ตุลาคม 2025 ชี้ว่าราคาอาจฟื้นตัวขึ้นสู่ระดับ 4,045 ดอลลาร์สหรัฐฯ

เปิดบัญชี

คำชี้แจง: บทความนี้ได้รับการแปลด้วยความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI แม้ว่าจะได้พยายามอย่างเต็มที่ในการรักษาความหมายดั้งเดิม แต่อาจมีความคลาดเคลื่อนหรือข้อบกพร่องบางประการ หากไม่มั่นใจ โปรดอ้างอิงจากต้นฉบับภาษาอังกฤษ